«Мамба», ФОРТС: рынок фьючерсов и опционов. Стратегия, проще которой лишь банковский вклад. «Бабочка», «баттерфляй»

Помните сказки из детства про скатерть-самобранку, про Емелю на печи, для которого всё исполнялось по щучьему велению?

Конечно, всё это сказанья-сказки-сказулечки. Однако детская мечта – сказку сделать былью – всегда живёт. Иначе нельзя. Многие идеи родом из сказок. Может быть, в сказках зашифрована история человечества? Или же послания высокоразвитых инопланетных цивилизаций, упрощённые, адаптированные для недоразвитых землян? Как знать... Сказка – ложь. Да в ней намёк...

Это всё лирическое отступление. А разговор сегодня хотелось бы повести не об эффектной скатерти-самобранке, а об одной эффективной и весьма простой в реализации стратегии работы с опционами срочного рынка, не требующей кропотливого бдения за монитором, больших вложений. И позволяет эта стратегия рассчитывать на весьма приятную (в процентном отношении к вложенным средствам) прибыль.

Сразу отвечу на вопрос о риске потерь. Точнее, напомню фразы из легендарных кинофильмов: «храните деньги в сберегательной кассе» («Иван Васильевич меняет профессию»), «если у вас нету тёти, то вам её не потерять» («Ирония судьбы, или С лёгким паром»).

Естественно, риск потери на сделке части средств существует. Но он ограничен. Собственно, как ограничена и возможная прибыль.

Итак, стратегия «бабочка», «баттерфляй».

Прежде чем продать два опциона «на деньгах» (опционы – весьма коварная штука, поэтому никогда не следует их продавать, ещё не купив другие, какой бы лакомой эта продажа ни казалась. Если рынок «рванёт», то цена опционов взлетит в мгновение), покупаем по опциону на страйк-два ниже («в деньгах») и выше («вне денег») – равноудалённые «крылья бабочки» – и только после этого (!) смело продаём два опцика выбранного страйка «на деньгах» – «тело бабочки».

Созданная позиция принесёт максимальную прибыль, если на дату экспирации опционов цена выбранного инструмента, базового актива будет возле страйка проданных опционов.

Максимальные потери (можно прикинуть заранее) составят разницу в выплаченной и полученной премиях за опционы (вариационная маржа «наедет » - «съедет»), плюс незначительные биржевые расходы.

После входа в сделку можно обойтись и без дальнейшего вмешательства, дожидаясь экспирации, например, недельных опционов. Можно рассчитывать на прибыль, если на бирже (интересует, к тому же, её крохотный сегмент – лишь выбранный для работы инструмент!) будет преобладать «флегматичное недоумение». Именно таким – во флэте – рынок и бывает большую часть времени. Если участники рынка, в порыве эмоций, «разбросают игрушки», сломя голову умчатся в панике или в эйфории (что, собственно говоря, всегда присутствует одновременно – эмоции кочуют от «медведей» к «быкам» и наоборот) от сложившегося уровня цен, то акулы финансового рынка, биржевые монстры, на сленге которых расхожее «бакс» означает отнюдь не доллар, а миллион долларов, запросто могут «убедить» игроков опять всё «расставить» по местам.

Есть в развитие «баттерфляя» и более глубокие, продвинутые стратегии, но к ним не стоит переходить без проработки простых вариаций, без понимания природы опционов.

Брокер, банк? Решать вам

Чтобы не заниматься рекламой, добавлю, что доступ на площадку «мамбы» FORTS (ФОРТС), возможность работать с опционами на срочном рынке (не путать с бинарными опционами!!!) предоставляют ряд брокеров, солидных банков. Уточнить, при желании, труда не составит.

Советую обратить внимание на такой нюанс: если брокер предоставляет доступ к работе и недельными опционами, то у вас будет несравненно больше возможностей для различных комбинационных вариаций.